Η κεντρική τράπεζα της Γερμανίας τάσσεται υπέρ των «ριζικών» αλλαγών στον τρόπο με τον οποίο διαρθρώνονται τα κεφαλαιακά αποθέματα που καλούνται να διατηρούν οι τράπεζες, ώστε να μπορούν να «απορροφούν» ζημίες πριν προχωρήσουν σε διανομές κερδών προς τους μετόχους και τους επενδυτές.

Όπως επισημαίνει το Bloomberg, ενώ στις ΗΠΑ οι τράπεζες υπόκεινται σε ένα ενιαίο και σαφές πλαίσιο υψηλής ποιότητας κεφαλαίων, οι ευρωπαϊκές τράπεζες πρέπει να συμμορφώνονται με έναν πολύπλοκο συνδυασμό κεφαλαιακών απαιτήσεων που επιβάλλονται από εθνικές, ευρωπαϊκές και διεθνείς αρχές.

Μιλώντας την Πέμπτη στο Βερολίνο, ο Michael Theurer, μέλος του Εκτελεστικού Συμβουλίου της Bundesbank, δήλωσε ότι η προσπάθεια που καταβάλλεται σε ευρωπαϊκό επίπεδο για την απλοποίηση του κανονιστικού πλαισίου αποτελεί «μεγάλη ευκαιρία» για την αντιμετώπιση του προβλήματος της «ιεράρχησης των κεφαλαιακών αποθεμάτων».

Οι επικεφαλής των μεγαλύτερων κεντρικών τραπεζών της Ευρώπης αναζητούν τρόπους μείωσης του κανονιστικού φόρτου για τις εμπορικές τράπεζες της ευρωζώνης, σε μια περίοδο κατά την οποία άλλες χώρες, όπως οι ΗΠΑ, χαλαρώνουν τους κανόνες. Το κεφάλαιο αποτελεί σημείο έντονης διαφωνίας, καθώς οι τράπεζες υποστηρίζουν ότι οι απαιτήσεις είναι υπερβολικά αυστηρές, ενώ οι ρυθμιστικές αρχές φοβούνται να θέσουν σε κίνδυνο τη χρηματοπιστωτική σταθερότητα που έχει επιτευχθεί με κόπο.

«Αν εξαρτιόταν από την Bundesbank, θα απλοποιούσαμε ριζικά τα διάφορα αποθέματα κεφαλαίου, ιδανικά διαχωρίζοντάς τα σε “απελευθερώσιμα” και “μη απελευθερώσιμα” αποθέματα», δήλωσε ο Theurer, χωρίς να μπει σε περισσότερες λεπτομέρειες.

Στις ΗΠΑ, οι κεφαλαιακές απαιτήσεις κοινών ιδίων κεφαλαίων Tier 1 βασίζονται σε ένα νομικά καθορισμένο ελάχιστο όριο, ένα απόθεμα που προκύπτει εν μέρει από τα stress tests και μια προσαύξηση για τις συστημικά σημαντικές τράπεζες. Αυτό προσφέρει στους επενδυτές μια πιο διαφανή εικόνα για τα διαθέσιμα κεφάλαια των τραπεζών σε σχέση με την Ευρώπη.

Σύμφωνα με δημοσίευμα του Bloomberg τον Μάιο, ειδική ομάδα στην ΕΚΤ σκοπεύει να προτείνει έως το τέλος του έτους παρεμβάσεις ουδέτερες ως προς τα συνολικά κεφάλαια, με στόχο την απλοποίηση του ευρωπαϊκού κανονιστικού πλαισίου για τις τράπεζες.

Μιλώντας σε συνέδριο που διοργάνωσε η ένωση των γερμανικών συνεταιριστικών τραπεζών, ο Theurer αποκάλυψε ότι η Bundesbank μελετά εδώ και αρκετούς μήνες τρόπους για τη μείωση του κανονιστικού βάρους, εξετάζοντας τομείς όπως τα stress tests, οι υποχρεώσεις αναφοράς, τα πρότυπα ESG και τα γερμανικά πρότυπα διαχείρισης κινδύνου.

Ωστόσο, επεσήμανε ότι η έκταση των αλλαγών για τις λεγόμενες «σημαντικές τράπεζες» θα εξαρτηθεί από τα αποτελέσματα της αρμόδιας ομάδας εργασίας της ΕΚΤ. Ο ίδιος και ο πρόεδρος της Bundesbank, Γιόακιμ Νάγκελ, συμμετέχουν ενεργά σε αυτή την ομάδα, όπως τόνισε ο Theurer.

Διαβάστε ακόμη: